Aprendizajes Importantes:

• Sé humilde cuando las cosas van bien, y perdona, y sé compasivo cuando van mal. 
• Crea tu riqueza invirtiendo más y gastando menos. Mientras menos gastos tengas hoy, más riqueza tendrás en el futuro. 
• Invierte y maneja tu dinero de manera que puedas dormir con tranquilidad en la noche. Maneja tu riesgo según tus objetivos y tolerancia al riesgo. 
• Si quieres ser un buen inversionista, aumenta tu horizonte de tiempo. El interés compuesto te premiará. 
• Entiende que muchas cosas pueden pasar, y a veces te va a ir mal. Sin embargo, si le das tiempo y diversificas puedes ganar mucho dinero. 
• Utiliza el dinero para tener control sobre tu tiempo. Pasa más tiempo haciendo las cosas que amas. 
• Sé amable y no enseñes tu riqueza. 
• Ahorra e invierte. No necesitan una razón específica, aunque lo hace más fácil. Comienza ya. 
• Entiende cuál es el costo del éxito. En la inversión es el riesgo, y entiende que tienes que saber manejarlo. 
• Crea un plan sabiendo con un margen de error. 
• Evita los extremos de las decisiones financieras. Mientras más extremo, mayor es el riesgo. 
• El riesgo te va a recompensar en el tiempo, pero necesitas tiempo. 
• Entiende el juego que estás jugando. Conoce las reglas y cómo se juega. 
• Respeta la incertidumbre. No hay buenas o malas decisiones, hay decisiones que te funcionan a ti.

Resumenes por Capítulos

Capítulo 1:

• En teoría, tomamos decisiones de inversión basándonos en nuestros objetivos y el acceso a las inversiones. La realidad es que lo hacemos dependiendo de las experiencias que hemos vivido. Por ejemplo, si alguien creció con mucha inflación, es menos probable que invierta en bonos, ya que su dinero puede perder valor. Si alguien creció cuando el mercado estaba creciendo muy poco, no van a invertir en acciones. No hay que juzgar a los demás por sus decisiones con el dinero, ya que sus decisiones vienen de sus experiencias.
• El concepto de retirarte, invertir para el futuro es relativamente nuevo. Comenzó después de la segunda guerra mundial. Seguimos aprendiendo que hay que hacer con nuestro dinero.
• Dato interesante: la familia más pobres gastan más de $400 al año en tickets de lotería. No lo ahorran, ni invierten.

Capítulo 2:

• Este capítulo me encantó porque habla sobre cómo la suerte tiene mucho que ver con el éxito.
• El mensaje principal es que hay que saber perdonarnos cuando algo no va como esperamos y que hay que reconocer que la suerte contribuyó a nuestro éxito.
• Un ejemplo es Bill Gates que tuvo la suerte de ir a un colegio que tenía acceso a una computadora. No todos tuvieron esa suerte.
• Otro ejemplo fue un estudio que realizaron entre hermanos en donde dicen que sus finanzas tienen mayor correlación que su peso o su altura.
• A veces, nos arriesgamos a algo y la suerte y el trabajo nos ayuda. Pero otras veces, puede que no nos vaya tan bien y en este caso, no hay que juzgarnos tan fuertemente. Sin embargo, si hay que tener un sistema financiero organizado que te permite recuperarte de estas malas decisiones.

Capítulo 3

• En este capítulo hay muchos mensajes importantes que nos dan mucho que pensar.
• Housel comenta que es sumamente importante saber cuando ya acumulaste suficiente riqueza. Hay cosas que uno no debería arriesgar para producir más: tu familia, tu reputación, tu felicidad y tu libertad.
• Cuenta la historia de Bernie Maddox (si no saben quién hay un documental buenísimo) y Rabat Gupta que a pesar de que eran multimillonarios, querían más. Arriesgaron todo cometiendo crímenes y lo perdieron todo.

Capítulo 4:

• El cuarto capítulo hablan del secreto de invertir: el tiempo y el interés compuesto. El interés compuesto es cuando tu dinero produce más dinero. Esto es uno de los conceptos principales que discutimos en todas nuestras asesorías, clases, etc.
• Crecer poco a poco, pero consistentemente trae mejores resultado a largo plazo que crecer todo de un solo. Lo que parecen pequeños cambios, pueden traer grandes resultados.
• Según Housel, el mejor libro sobre las inversiones solo tendría 3 palabras: “Cállate y Espera” 😂
• Dan el ejemplo de Warren Buffet que acumulo la mayoría de su riqueza, más de $81 mil millones de dólares, después de sus 60 años.

Capítulo 5

• “Hacer dinero es una cosa, conservarlo es otra” es el mensaje principal de este capítulo. Requieren distintas habilidades.
• Para hacer dinero hay que tomar riesgos, pero para conservarlo, hay que evitar el riesgo.
• Cuenta la historia de Munger, Buffet y Rick. Rick no logró conservar la riqueza que tenía y se arriesgó mucho. Lo perdió todo. Munger y Buffet lograron conservar su dinero a largo plazo y el interés compuesto los ayudó a crecer.
• En las inversiones, evitar vender acciones en un mal momento por falta de capital puede llegar a generar mejores retornos a largo plazo que selecciones acciones ganadoras.
• Housel recomienda ser optimista a largo plazo, pero pesimista a corto plazo. La estrategia de inversión que recomendamos en Ola.

Preguntas:

• ¿Tienes tu estrategia de inversión optimizada con base en tu perfil de riesgo?
• ¿Tienes una estrategia que te permite conservar capital en un mal momento?

Capítulo 6:

• El mensaje principal de este capítulo es que te puedes equivocar una que otra vez y aun así ganar.
• En tu vida como inversionista, las pequeñas decisiones que tomes todos los días, como invertir consistentemente o crear productos nuevos, tienen mayor impacto que alguna decisión grande que tomes en un día.
• Compara los retornos de 3 personas, una que invierte de manera consistente y otras dos que intentan evitar recesiones y ganarla al mercado. En el largo plazo, la que menos se preocupó por comprar y vender produjo casi el doble que los demás, por ser consistente.
• También habla de que cuando alguien es exitoso, es muy raro que hable de todo lo que fue mal. Disney produjo cientos de programas que fracasaron antes de ganar millones con “Blancanieves” pero nadie se acuerda de sus fracasos.

Capítulo 7

• El mensaje clave es que la mayor forma de riqueza es tu tiempo. Poder decidir qué quieres hacer y cuando lo vale todo.

Capítulo 8 

• Un capítulo muy corto que básicamente dice que comprar cosas caras no te trae admiración de los demás. Humildad, empatía y amabilidad te puede traer mucho más respeto. 
• Puedes conseguir más información sobre el fondo de emergencia aquí.

Capítulo 9 

• En este capítulo Housel dice que la riqueza no son cosas materiales. La riqueza no se puede medir, ya que no la puedes ver. Es todo lo que no se hace en bienes materiales.
• La manera de hacerse rico es gastar lo que tienes y no gastar dinero que no tienes. Gastar lo que no se tiene te lleva a endeudarte. 
• Dan un ejemplo que me encanta sobre el ejercicio. Muchas veces hacemos ejercicios, pero como “premio” comemos de más. Terminamos engordando.
• Es lo mismo con el dinero. A veces sentimos que nos “merecemos” ciertas cosas por nuestro trabajo y terminamos endeudados. 
• ¿Pero de qué te sirve el dinero si no lo gastas? Volvemos a los capítulos anteriores de que el dinero lo que te da es libertad de tu tiempo y poder de decisión, que vale mucho más que cualquier otra cosa. 

Capítulo 10

• Construir tu patrimonio tiene menos que ver con lo que ganes o los retornos de tus inversiones y más que ver con la cantidad de dinero que ahorres e inviertas. 
• Si una persona gana muchísimo dinero, pero se lo gasta todo, no va a poder generar mucha riqueza. Pero si alguien que no gana tanto, ahorra e invierte un gran porcentaje de su dinero, tiene más oportunidad de volverse rico. 
• El retorno de las inversiones está fuera de tu control. Si el mercado sube o baja, eso no lo puedes controlar. Lo que sí puedes controlar es la cantidad de dinero que inviertas. 
• La manera de ahorrar es gastando menos (y yo incluiría que ganando más). 
• El ahorro te permite tener más control y poder de decisión. 

¡Hola hola! A ponernos las pilas estos días que nos faltan 4 días para que se acabe el mes y comencemos el próximo libro. Aquí les mando algunos datos de capítulos pendientes. 

Capítulo 11

• En este capítulo Housel explica la importancia de ser razonable en vez de ser racional con nuestro dinero. La estrategia que mejor funciona no es necesariamente la que hace que ganes más dinero, sino la que logra que duermas en paz. 
• Esto se logra diversificando nuestras inversiones, aunque puede que generemos menos retornos en el largo plazo. 
• Un punto muy importante de este capítulo es que: la probabilidad de ganar dinero en la bolsa de valores en EEUU es:
• 50% en 1 día 
• 68% en un año 
• 88% en 10 años 
• 100% en 20 años 
• Esto significa que mientras más largo sea el horizonte de inversión, más probabilidad de generar retornos. Invertir de manera pasiva. 

Capítulo 12

• En este capítulo Housel explica que invertir es que un grupo enorme de personas tomen decisiones imperfectas con información limitada sobre cosas que van a tener un impacto enorme en nuestro bienestar. 
• Hasta las personas más inteligentes se ponen nerviosas, paranoicas y hasta pichirres con sus inversiones.
• Además, cosas que nunca habían sucedido anteriormente tienden a suceder todo el tiempo. 
• Guiarte con datos históricos puede fallar, ya que los eventos más grandes que impactaron la historia, como La Segunda Guerra Mundial, no se podían predecir.
• El mundo siempre nos puede sorprender y hay que saber que siempre vamos a estar sorprendidos. 

Capítulo 13

• Lo más importante de un plan es saber que el plan no va a ir como lo planeaste 😂.
• Lo desconocido es parte de la vida y debemos crear nuestros planes con espacio para error. Hay que saber que muchas cosas pueden pasar y debemos estar preparados para eso. 
• En las inversiones, la persona que está preparada (que tenga efectivo)para enfrentar malas épocas (la caída del mercado) tiene una gran ventaja sobre la persona que no se organizaron bien y tengan que deshacerse de sus inversiones en un mal momento. 
• Normalmente, no nos damos cuenta de los riesgos potenciales de nuestras inversiones o de nuestros planes y sólo planificamos basándonos en todo lo que puede salir bien. Manejar el riesgo es tener inversiones más seguras, en efectivo y en bonos, para poder estar bien en malos momentos. 
• Lo más riesgoso del mundo es contar solo con una fuente de ingreso para cubrir tus gastos, sin tener un espacio para cubrir gastos en el futuro. 

Capítulo 14 

• El tema central de este capítulo es que crear un plan a largo plazo es difícil porque nuestros deseos y necesidades cambian a lo largo del tiempo. 
• Por ejemplo, solo 27% de personas trabaja en un campo relacionado con sus títulos universitarios. Yo soy una de esas personas. 
• Tomamos decisiones que afectan el rumbo de nuestras vidas y a veces no son las correctas. Lo importante es saber cuándo cambiar de rumbo si algo no está yendo bien. 
• Hay que aceptar la realidad de que nuestras mentes cambian y seguir adelante lo más pronto posible. Malas decisiones financieras del pasado se deben abandonar lo más pronto posible para reducir tu arrepentimiento en el futuro. 
• Si todo puede cambiar, es importante evitar los extremos cuando hacemos nuestra planificación financiera: 
• Evitar pensar que vamos a ser felices con menos dinero. 
• O trabajar infinitas horas para tener más dinero en el futuro. 
• El interés compuesto funciona mejor cuando le puedes dar un plan años y décadas para crecer. Esto es lo mismo para relaciones y carreras. Poder aguantar y ser resiliente es muy importante. 

Capítulo 15 

• Nada es gratis en esta vida, y en las inversiones, la volatilidad en el mercado es el precio que debes pagar por los retornos. Mientras mayor los retornos, más alto el precio (o más alto el riesgo). 
• Aceptar la volatilidad y planificar de acuerdo a tu tolerancia de riesgo es muy importante. 
• Aceptar la volatilidad como el precio que hay que pagar versus pensar en él cómo una multa es el tipo de mentalidad que va a garantizar que vas a estar en el mercado por mucho más tiempo. 
• Un estudio hecho por Morningstar reveló que los fondos que manejan sus portafolios de manera activa, tratando de evitar caídas del mercado, ganaron menos, fueron más volátiles y enfrentaron mucho más riesgo que los fondos de inversión pasiva. 
• Por eso es que yo siempre recomiendo invertir la mayoría de tu dinero de forma pasiva. 
  

Capítulo 16 

• Este capítulo se centra en explicar por qué hay que tener cuidado al tomar recomendaciones de alguien que no conoce tu panorama financiero. 
• No todo el mundo tiene los mismos objetivos ni perfil de riesgo que tú y puede que su situación financiera y tolerancia al riesgo sea completamente distinta. 
• Cuando lees artículos o alguien te dice “invierte en esta acción”. “Compra esta otra acción” esa persona no te está hablando a ti. ¿Entiende tu perfil de riesgo? ¿Conoce tus metas? Lo más probable es que no. 
• Hay que aterrizar todos los consejos a tu propia realidad. 

Capítulo 17 

• El optimismo es pensar que, en general, todo va a salir bien, aunque ocurran malos momentos a lo largo del camino. 
• El pesimismo y las malas noticias venden, es lo que los medios publican y lo que más nos recordamos. Suena más inteligente y posible, por eso es lo que más oímos. 
• El crecimiento del dinero toma tiempo y es gracias al interés compuesto. La destrucción y la pérdida de confianza puede ocurrir en un instante, entonces es más fácil darte cuenta. 
• Hay tres grandes problemas con ser pesimista con el dinero: 

1. El primero es que los cambios económicos nos afectan a todos y por eso suelen soñar mucho. 
2. No toma en cuenta lo rápido que los humanos nos adaptamos. 
3. Los problemas ocurren rápido y todo de una vez, mientras el crecimiento y el progreso toma tiempo. 

Capítulo 18

• Las historias que nos contamos afectan nuestra perspectiva con el dinero. 
• Por ejemplo, 85% de los fondos que se manejan de manera activa terminan con peor rendimiento que el promedio del mercado. Pero, muchos a veces pensamos que podemos seleccionar las acciones ganadoras y ser mejor que el mercado. Terminamos perdiendo. 
• Bernie Madoff, contó historias que su rendimiento era superior, aunque nunca explicó en que invertía ni como lo lograba. Miles de personas inteligentes e influyentes le creyeron y le dieron su dinero y terminó siendo una estafa. Invirtieron con él por las historias que contó. 
• Entender que uno no sabe todo da miedo porque te hace sentir que lo que ocurre en el mundo está fuera de tu control. Hay que tener cuidado con las historias que nos contamos. 

Capítulo 20 

• Voy con este capítulo antes que el 19, ya que el 19 es un buen resumen para cerrar la discusión del libro. 
• -En este capítulo Housel explica como él maneja su dinero. Cuenta que él ahorra e invierte la mayoría de su dinero y vive una vida simple, sin muchos gastos. 
• -Su estrategia se enfoca en ahorrar mucho y en creer que el mercado va a continuar generando valor en las siguientes décadas. 
• -Dice que pagó su casa, sin tener una hipoteca, aunque sea una mala decisión financiera, porque es la decisión que le permite dormir mejor de noche. 
• -No es necesariamente la mejor estrategia financiera, pero es la que le funciona a él. Debes buscar la que te funciona a ti. 

Capitulo 19: leer la introducción.